Luận Văn Phát huy vai trò của Ngân hàng thương mại đối với sự phát triển của thị trường chứng khoán Việt Nam

Phát huy vai trò của Ngân hàng thương mại đối với sự phát triển của thị trường chứng khoán Việt Nam

LỜI MỞ ĐẦU

Như một quy luật có tính phổ biến ở nhiều nước trên thế giưói, đó là ở đâu có thị trường chứng khoán phát triển, thì ở đó hệ thống các tổ chức trung gian tài chính, các Ngân hàng thương mại phát triển. Ngược lại, ở đâu có cạnh tranh hoạt động ngân hàng và các dịch vụ tài chính sôi động, thì ở đó giao dịch trên TTCK cũng nhộn nhịp. Hay nói cách khác, không thể nói đến sự tham gia tích cực của các tổ chức trung gian tài chính. Ngân hàng thương mại đã thực sự giữ một vai trò rất quan trọng đối sự phát triển của thị trường chứng khoán.
Tại Việt Nam, thị trường chứng khoán Việt Nam đang trong giai đoạn đầu xây dựng và phát triển. Việc tham gia của các định chế tài chính đặc biệt là các Ngân hàng thương mại hiện nay còn rất hạn chế. Trong khi đây là một trong những định chế gần gũi và có khả năng tiếp cận với các hoạt động chứng khoán một cách hiệu quả nhất. Chính vì vậy, trong phạm vi kiến thức của mình, em đã lựa chọn đề tài: “Phát huy vai trò của Ngân hàng thương mại đối với sự phát triển của thị trường chứng khoán Việt Nam” làm công trình nghiên cứu khoa học của mình với hi vọng có thể đóng góp một cái nhìn nhỏ bé của mình về vấn đề này.
Về kết cấu của công trình nghiên cứu khoa học này, ngoài phần mở đầu, kết luận, và tài liệu tham khảo, công trình bao gồm 3 chương:
Chương 1: Lý luận về Ngân hàng thương mại và thị trường chứng khoán
Chương 2: Hoạt động của các Ngân hàng thương mại trên thị trường chứng khoán ở Việt Nam
Chương 3: Một số giải pháp nhằm phát huy vai trò của Ngân hàng thương mại đối với sự phát triển của thị trường chứng khoán

Lời mở đầu. 1
Chương 1: 2
Lý luận về Ngân hàng thương mại 2
và thị trường chứng khoán. 2
1.1 Thị trường chứng khoán và hoạt động cơ bản của thị trường chứng khoán 2
1.1.2 Khái niệm thị trường chứng khoán. 2
Sơ đồ cấu trúc thị trường tài chính. 3
1.1.2 Hoạt động của thịh trường chứng khoán. 4
1.1.2.1 Thị trường chứng khoán chính thức. 4
1.1.2.2 Thị trường chứng khoán bán chính thức hay thị trường chứng khoán bán tập trung (thị trường OTC) 6
1.2 Hoạt động của NHTM trên TTCK 10
1.2.1 Các mô hình hoạt động của NHTM trên TTCK 10
1.2.2 Các nghiệp vụ của NHTM trên TTCK 12
1.2.2.1 Ngân hàng thương mại với hoạt động kinh doanh chứng khoán. 12
1.2.2.2 NHTM với nghiệp vụ huy động vốn trên TTCK 14
1.2.2.3 NHTM với các nghiệp vụ trung gian trên TTCK 14
1.3 Mối quan hệ giữa hoạt động của Ngân hàng thương mại và hoạt động của thị trường chứng khoán. 18
1.3.1 Vai trò của Ngân hàng thương mại trong việc tạo hàng hoá cho thị trường chứng khoá. 19
1.3.2 Vai trò trung gian chứng khoán của Ngân hàng thương mại 21
1.3.3 Vai trò điều chỉnh cung cầu chứng khoán của NHTM trên TTCK. 23
1.3.4 Vai trò của NHTM trong việc cung cấp thông tin trên TTCK 25
1.3.5 Vai trò của NHTM về định chế quản lý TTCK. 26
Chương 2: 27
Hoạt đông của các Ngân hàng thương mại trên thị trường chứng khoán ở Việt Nam 27
2.1.Sự phát triển của thị trường chứng khoán Việt Nam 27
2.1.1 Quá trình hình thành và phát triển của thị trường chứng khoán Việt Nam 27
2.1.2 Thực trạng của thị trường chứng khoán Việt Nam hiện nay. 29
2.1.2.1 Những đánh giá chung về thị trường chứng khoán hiện nay. 29
2.1.2.2 Một số hạn chế và trở ngại của TTCK 31
2.2 Sự tham gia của NHTM trên thị trường chứng khoán. 34
2.2.1 NHTM tham gia với tư cách tổ chức cung cấp dịch vụ thông qua các công ty chứng khoán của mình. 34
2.2.1.1 Về nghiệp vụ tự doanh chứng khoán. 38
2.2.1.2 Về nghiệp vụ tư vấn tài chính và đầu tư chứng khoán: 38
2.2.1.3 Nghiệp vụ quản lý danh mục đầu tư: 40
2.2.1.4 Về nghiệp vụ bảo lãnh phát hành chứng khoán. 41
2.2.1.5. Hoạt động lưu ký chứng khoán. 43
2.2.1.6 Hoạt động thanh toán bù trừ qua Ngân hàng chỉ định thanh toán. 44
2.2.2. Sự tham gia vào TTCK của các NHTM với tư cách là chủ thể phát hành chứng khoán. 45
2.2.2.1 Tình hình hoạt động của các NHTM cổ phần. 45
2.2.2.2 Vấn đề cổ phần hoá NHTMNN. 46
2.2.3 Nguyên nhân của những hạn chế trong hoạt động của NHTM trên thị trường chứng khoán. 48
Chương 3: 50
Một số giải pháp nhằm phát huy vai trò. 50
của NNTM đối với thị trường chứng khoán. 50
3.1 Mục tiêu chiến lược phát triển thị trường chứng khoán Việt Nam 50
3.2. Một số giải pháp nhằm phát huy vai trò của NNTM trên TTCK 51
3.2.1 Đối với Nhà nước và các cơ quan quản lý thị trường. 51
3.2.1.1 Hoàn thiện khung pháp lý cho TTCK Việt Nam và công tác pháp chế của UBCKNN 51
3.2.1.2 Hiện đại hoá các hệ thống và nâng cấp hoạt động của TTCK 52
3.2.1.3 Hoàn thiện thể chế TTCk va tăng cường năng lực cho các định chế trung gian khác. 53
3.2.2 Các giải pháp đối với các NHTM 54
3.2.2.1 Nâng cao vai trò cầu nối của các Cty chứng khoán của các NHTM 54
3.2.2.2 Tăng cường đào tạo đội ngũ nhân viên chứng khoán của các NHTM 55
3.2.2.3 Hiện đại hoá trang thiết bị cho các NHTM 55
3.2.2.4 Cổ phần hoá NHTMNN nhằm nâng cao tiêm lực về vốn. 56
3.2.2.5 Tạo điều kiện cho phép các NHTM cổ phần mở rộng quy mô vốn 57
Kết luận. 58
Danh mục tài liệu tham khảo. 59