Luận Văn Phân tích tình hình tài chính và biện pháp nâng cao hiệu quả tài chính của Công ty cổ phần xây dựng

Khóa luận tốt nghiệp năm 2012
Đề tài: Phân tích tình hình tài chính và biện pháp nâng cao hiệu quả tài chính của Công ty cổ phần xây dựng công trình giao thông và cơ giới 


MỤC LỤC
LỜI NÓI ĐẦU 1
CHƯƠNG 1:LÝ LUẬN CHUNG VỀ PHÂN TÍCH TÀI CHÍNH DOANH
NGHIỆP . 3
1.Một số khái niệm chung về phân tích tài chính doanh nghiệp . 3
1.1.Khái niệm,ý nghĩa và mục tiêu của phân tích tài chính doanh nghiệp . 3
1.1.1.Khái niệm về phân tích tài chính. 3
1.1.2.Ý nghĩa của phân tích tài chính doanh nghiệp. 3
1.1.3 Mục tiêu của phân tích tài chính doanh nghiệp . 3
1.2 Trình tự và các bước tiến hành phân tích tài chính doanh nghiệp 5
1.3. Phương pháp phân tích tài chính doanh nghiệp . . 6
1.3.1. Tài liệu sử dụng trong quá trình phân tích tài chính doanh nghiệp. . 6
1.3.2 Phương pháp phân tích. 7
1.3.2.1.Phương pháp phân tích liên hệ cân đối. 7
1.3.2.2. Phương pháp so sánh 8
1.3.2.3.Phương pháp Dupont . 9
1.4. Phân tích các báo cáo tài chính. . 10
1.4.1.Phân tích bảng cân đối kế toán. 10
1.4.2. Phân tích báo cáo kết quả hoạt động kinh doanh 16
1.5. Phân tích chỉ tiêu tài chính đặc trưng. 19
1.5.1. Phân tích nhóm chỉ tiêu phản ánh khả năng thanh toán. . 19
1.5.1.1. Hệ số khả năng thanh toán tổng quát(H1) . 19
1.5.1.2. Hệ số khả năng thanh toán nợ ngắn hạn(H2): 19
1.5.1.3. Khả năng thanh toán nhanh (H
3
). . 21
1.5.1.4.Hệ số thanh toán lãi vay: . 21
1.5.2.Phân tích nhóm chỉ tiêu phản ánh khả năng hoạt động . 22
1.5.2.1. Vòng quay hàng tồn kho. . 22
1.5.2.2.Số ngày một vòng quay hàng tồn kho. 22
1.5.2.3. Vòng quay các khoản phải thu: 22
1.5.2.4.Kỳ thu tiền bình quân 23
1.5.2.5.Vòng quay vốn lưu động . 23
1.5.2.6.Số ngày một vòng quay vốn lưu động. . 24
1.5.2.7. Hiệu suất sử dụng vốn cố định . 24
1.5.2.8.Vòng quay tổng vốn. . 24
1.5.3. Phân tích nhóm hệ số phản ánh cơ cấu tài chính. . 24
1.5.3.1 Hệ số nợ: . 24
1.5.3.2. Tỷ suất tự tài trợ: 25
1.5.3.3 Hệ số đảm bảo nợ. . 25
1.5.3.4. Tỷ suất tự tài trợ tài sản dài hạn . 26
1.5.3.5. Tỷ suất đầu tư vào tài sản dài hạn: . 26
1.5.3.6. Tỷ suất đầu tư vào TSNH: . 26
1.5.4. Phân tích nhóm chỉ tiêu phản ánh khả năng sinh lợi. . 26
1.5.4.1. Tỷ suất lợi nhuận ròng trên doanh thu (ROS): . 27
1.5.4.2. Tỷ suất lợi nhuận ròng trên tài sản (ROA): . 27
1.5.4.3. Tỷ suất lợi nhuận ròng trên vốn chủ sở hữu (ROE): 27
1.6. Phân tích phương trình Dupont . 27
1.6.1.Đẳng thức Dupont thứ nhất 28
1.6.2.Đẳng thức Dupont thứ hai. . 28
CHƯƠNG II: PHÂN TÍCH THỰC TRẠNG TÀI CHÍNH TẠI CÔNG TY
CP XÂY DỰNG CÔNG TRÌNH GIAO THÔNG &CƠ GIỚI . 30
2.1 Một số nét khái quát về Công ty CP xây dựng công trình giao thông và cơ
giới. 30
2.1.1 Quá trình hình thành và phát triển của doanh nghiệp. . 30
2.1.1.1.Tên ,vị trí địa lí, địa chỉ của công ty . 30
2.1.1.2. Quá trình hình thành và phát triển của công ty. 31
2.2. Chức năng, nhiệm vụ của công ty 33
2.3. Cơ cấu tổ chức của Công ty . 34
2.4. Những thuân lợi và khó khăn của Công ty. 37
2.4.1. Thuận lợi . 37
2.4.2. Khó khăn . 38
2.5.Đặc điểm về lao động trong công ty. 39
2.6.Phân tích thực trạng tài chính Công ty Cổ Phần Xây dựng công trình giao
thông và cơ giới . 41
2.6.1.Phân tích biến động về tài sản. . 41
2.6.1.1.Phân tích bảng cân đối kế toán theo chiều ngang . 41
2.6.1.2.Phân tích bảng cân đối kế toán theo chiều dọc. 44
2.6.2.Phân tích biến động nguồn vốn. . 46
2.6.2.1.Phân tích bảng cân đối kế toán theo chiều ngang. 46
2.6.2.2.Phân tích bảng cân đối kế toán theo chiều dọc . 48
2.7.Phân tích báo cáo kết quả hoạt động kinh doanh. . 49
2.7.1.Phân tích báo cáo kết quả hoạt động kinh doanh theo chiều ngang 50
2.7.2.Phân tích báo cáo kết quả hoạt động kinh doanh theo chiều dọc 53
2.8.Phân tích một số chỉ tiêu tài chính đặc trưng của công ty. . 55
2.8.1.Phân tích nhóm chỉ tiêu phản ánh khả năng thanh toán. 55
2.8.2.Phân tích nhóm chỉ tiêu phản ánh cơ cấu tài chính. . 57
2.8.3.Phân tích nhóm chỉ tiêu phản ánh khả năng hoạt động. . 61
2.8.4.Phân tích chỉ số về khả năng sinh lời. 64
2.10.Đánh giá chung về tình hình tài chính của công ty. 66
CHƯƠNG III:MỘT SỐ BIỆN PHÁP NHẰM CẢI THIỆN TÌNH HÌNH
TÀI CHÍNH CỦA CÔNG TY CỔ PHẦN XÂY DỰNG CÔNG TRÌNH
GIAO THÔNG VÀ CƠ GIỚI 69
3.1.Một số biện pháp nhằm cải thiện tình hình tài chính của Công ty Cổ Phần
Xây dựng công trình giao thông và cơ giới . 69
3.1.1.Biện pháp:Giảm khoản phải thu. 70
3.1.1.1.Cơ sở thực hiện biện pháp. 70
3.1.1.3.Kết quả thực hiện biện pháp. . 79
3.1.2.Biện pháp giảm chi phí quản lý doanh nghiệp. 80
3.1.2.1.Cơ sở biện pháp. 80
3.1.2.2.Nội dung thực hiện biện pháp . 82
3.1.2.3.Kết quả thực hiện. . 85
KẾT LUẬN 88
Danh mục tài liệu tham khảo sử dụng trong bài khoá luận . 89


LỜI NÓI ĐẦU
Sự tồn tại và phát triển của các doanh nghiệp phụ thuộc vào rất nhiều yếu
tố, song trong những yếu tố đó phải kể đến yếu tố cực kỳ quan trọng đó là vấn
đề quản lý tài chính doanh nghiệp. Quản lý tài chính doanh nghiệp có vai trò hết
sức to lớn đối với mỗi doanh nghiệp, nhưng không phải doanh nghiệp nào cũng
thấy được vai trò của nó. Một doanh nghiệp quản lý tài chính không tốt sẽ dẫn
đến rất nhiều nguy cơ đối với doanh nghiệp chẳng hạn như sử dụng vốn không
hợp lý gây thiệt hại cho doanh nghiệp, huy động vốn không phù hợp với tình
hình doanh nghiệp làm cho hiệu quả sử dụng vốn bị giảm sút, nếu quản lý tài
chính không tốt là nguy cơ đi đến phá sản doanh nghiệp
Trước đây trong nền kinh tế kế hoạch hoá tập chung thì các doanh nghiệp
chỉ việc làm theo kế hoạch của Nhà nước, họ không cần quan tâm đến kết quả
kinh doanh, vốn do Nhà nước cấp, nợ do Nhà nước đứng ra chịu, nếu có lợi
nhuận cao thì họ cũng nộp cho Nhà nước mà thua lỗ thì Nhà nước lại bù. Chính
vì thế mà trong thời kỳ này việc quản lý tài chính trong các DNNN là không
được chú trọng nhiều. Nhưng sau khi đổi mới kinh tế thì các DNNN đã phải
thích ứng dần với nền kinh tế thị trường, họ phải tự hạch toán thu chi, Nhà nước
không còn can thiệp sâu vào công việc kinh doanh của họ sâu như trước nữa.
Đến lúc này thì không một doanh nghiệp nào là không thấy được vai trò của
quản lý tài chính doanh nghiệp, đây là hoạt động mà có tác động trực tiếp tới kết
quản kinh doanh một cách mạnh mẽ. Các doanh nghiệp đang dần đổi mới trong
quản lý tài chính doanh nghiệp để đáp ứng với những yêu cầu thay đổi, môi
trường kinh doanh, cũng như chính sách mới của Đảng và Nhà nước. Với tình
hình chung như vậy thì Công ty cổ phần xây dựng công trình giao thông và cơ
giới cũng đang dần tự hoàn thiện để không ngừng ổn định tài chính và đưa Công
ty ngày càng phát triển bền vững hơn. Tuy nhiên việc đổi mới về các vấn đề tài
chính trong Công ty còn rất chậm và nhiều hạn chế. Sau thời gian thực tập tại
Công ty tôi nhận thấy rất rõ điều này và tôi muốn góp một phần sức lực cũng
như trí tuệ của mình để cùng với Công ty thúc đẩy quá trình tự đổi mới quản lý
tài chính.
Với đề tài tốt nghiệp là Phân tích tình hình tài chính và biện pháp
nâng cao hiệu quả tài chính của Công ty cổ phần xây dựng công trình
giao thông và cơ giới tôi mong muốn rằng nó sẽ phần nào tác động tốt tới
hướng đổi mới của Công ty.


CHƯƠNG 1:LÝ LUẬN CHUNG VỀ PHÂN TÍCH TÀI CHÍNH DOANH
NGHIỆP
1.Một số khái niệm chung về phân tích tài chính doanh nghiệp.
1.1.Khái niệm,ý nghĩa và mục tiêu của phân tích tài chính doanh
nghiệp
1.1.1.Khái niệm về phân tích tài chính.
Phân tích tài chính là quá trình xem xét,kiểm tra về nội dung kết cấu,thực
trạng các chỉ tiêu tài chính; từ đó so sánh đối chiếu các chỉ tiêu tài chính trên báo
cáo tài chính với các chỉ tiêu trong quá khứ, hiện tại, tương lai ở tại doanh
nghiệp, ở các doanh nghiệp khác,các đơn vị cùng ngành,địa phương,lãnh thổ
quốc gia nhằm xác định thực trạng, đặc điểm, xu hướng, tiềm năng tài chính
của doanh nghiệp để cung cấp thông tin tài chính phục vụ việc thiết lập các giải
pháp quản trị thích hợp và hiệu quả.
Phân tích tình hình tài chính doanh nghiệp là công việc làm thường xuyên
không thể thiếu trong quản lý tài chính doanh nghiệp, nó có ý nghĩa thực tiễn và
là chiến lược lâu dài.
1.1.2.Ý nghĩa của phân tích tài chính doanh nghiệp.
Qua phân tích tài chính doanh nghiệp mới đánh giá được đầy đủ, chính
xác tình hình phân phối, sử dụng, quản lý các loại vốn, nguồn vốn, vạch rõ khả
năng tiềm tang về vốn của doanh nghiệp.
Phân tích tài chính là công cụ quan trọng trong các chức năng quản trị có
hiệu quản của doanh nghiệp. Phân tích tài là quá trình nhận chức quản lý, nhất là
trức năng kiểm tra, đánh giá va điều hành hoạt động kinh doanh để đật các mục
tiêu kinh doanh.
Phân tích tài chính của nhà nước, xem xét việc cho vay vốn
1.1.3 Mục tiêu của phân tích tài chính doanh nghiệp
Phân tích tài chính giúp người sử dụng thông tin đánh giá chính xác sức
mạnh tài chính, khả năng sinh lãi va triển vọng của doanh nghiệp. Bởi vậy, phân
tích tài chính doanh nghiệp là mối quan tâm của nhiều nhóm đối tượng.


Danh mục tài liệu tham khảo sử dụng trong bài khoá luận
1. Giáo trình “Quản trị tài chính doanh nghiệp” - Chủ biên : TS
Nguyễn Đăng Nam, PGS-TS Nguyễn Đình Kiệm - Trường Đại học tài chính kế
toán Hà Nội – NXB Tài chính 2001.
2. Giáo trình “ Lý thuyết quản trị kinh doanh” - Chủ biên : PGS-TS
Mai Văn Bưu, PGS-TS Phan Kim Chiến - Trường Đại học Kinh tế quốc dân –
NXB Khoa học và kỹ thuật.
3. Giáo trình “Phân tích hoạt động kinh doanh” - Trường Đại học
Kinh tế quốc dân – NXB Thống kê 2001
4. “Đọc lập, phân tích báo cáo tài chính doanh nghiệp”, PGS. TS. Ngô
Thế Chi, Nhà XB Thống Kê, Hà Nội, 2001
5. Những bài khoá luận của các sinh viên năm trước.