Tài liệu Bài tập tính dòng tiền, chỉ số tài chính

Bài tập tính dòng tiền, chỉ số tài chính


3-1 Dòng tiền tự do Powell Corporation có thông tin tài chính như sau:

Powell Corporation: Báo cáo thu nhập ngày 31 tháng 12 năm 2005
(Triệu dollar)
[TABLE=width: 477]
[TR]
[TD]
[/TD]
[TD]2005
[/TD]
[TD]
[/TD]
[TD]2004
[/TD]
[/TR]
[TR]
[TD]Doanh thu
[/TD]
[TD]$1,200.0
[/TD]
[TD]
[/TD]
[TD]$1,000.0
[/TD]
[/TR]
[TR]
[TD]Chi phí hoạt động không gồm khấu hao
[/TD]
[TD]1,020.0
[/TD]
[TD]
[/TD]
[TD]850.0
[/TD]
[/TR]
[TR]
[TD]EBITDA
[/TD]
[TD]$108.0
[/TD]
[TD]
[/TD]
[TD]$150.0
[/TD]
[/TR]
[TR]
[TD]Khấu hao tài sản hữu hình và vô hình
[/TD]
[TD]30.0
[/TD]
[TD]
[/TD]
[TD]25.0
[/TD]
[/TR]
[TR]
[TD]EBIT
[/TD]
[TD]$150.0
[/TD]
[TD]
[/TD]
[TD]$125.0
[/TD]
[/TR]
[TR]
[TD]Lãi vay
[/TD]
[TD]21.7
[/TD]
[TD]
[/TD]
[TD]20.2
[/TD]
[/TR]
[TR]
[TD]EBT
[/TD]
[TD]$128.3
[/TD]
[TD]
[/TD]
[TD]$104.8
[/TD]
[/TR]
[TR]
[TD]Thuế (40%)
[/TD]
[TD]51.3
[/TD]
[TD]
[/TD]
[TD]41.9
[/TD]
[/TR]
[TR]
[TD]Lợi nhuận ròng
[/TD]
[TD]$77.0
[/TD]
[TD]
[/TD]
[TD]$62.9
[/TD]
[/TR]
[TR]
[TD]Cổ tức cổ phiếu thường
[/TD]
[TD]$60.5
[/TD]
[TD]
[/TD]
[TD]$46.4
[/TD]
[/TR]
[/TABLE]
Powell Corporation: Bảng cân đối kế toán ngày 31 tháng 12 năm 2005
(Triệu dollar)
[TABLE=width: 433]
[TR]
[TD]
[/TD]
[TD]2005
[/TD]
[TD]
[/TD]
[TD]2004
[/TD]
[/TR]
[TR]
[TD]Tài sản
[/TD]
[TD]
[/TD]
[TD]
[/TD]
[TD]
[/TD]
[/TR]
[TR]
[TD]Tiền và tương đương tiền
[/TD]
[TD]$12.0
[/TD]
[TD]
[/TD]
[TD]$10.0
[/TD]
[/TR]
[TR]
[TD]Khoản phải thu
[/TD]
[TD]180.0
[/TD]
[TD]
[/TD]
[TD]150.0
[/TD]
[/TR]
[TR]
[TD]Tồn kho
[/TD]
[TD]180.0
[/TD]
[TD]
[/TD]
[TD]200.0
[/TD]
[/TR]
[TR]
[TD]Tổng tài sản lưu động
[/TD]
[TD]$372.0
[/TD]
[TD]
[/TD]
[TD]$360.0
[/TD]
[/TR]
[TR]
[TD]Giá trị nhà xưởng và thiết bị ròng
[/TD]
[TD]300.0
[/TD]
[TD]
[/TD]
[TD]250.0
[/TD]
[/TR]
[TR]
[TD]Tổng tài sản
[/TD]
[TD]$672.0
[/TD]
[TD]
[/TD]
[TD]$610.0
[/TD]
[/TR]
[TR]
[TD]
[/TD]
[TD]
[/TD]
[TD]
[/TD]
[TD]
[/TD]
[/TR]
[TR]
[TD]Nợ và vốn chủ sở hữu
[/TD]
[TD]
[/TD]
[TD]
[/TD]
[TD]
[/TD]
[/TR]
[TR]
[TD]Phải trả nhà cung cấp
[/TD]
[TD]$108.0
[/TD]
[TD]
[/TD]
[TD]$90.0
[/TD]
[/TR]
[TR]
[TD]Vay ngắn hạn
[/TD]
[TD]67.0
[/TD]
[TD]
[/TD]
[TD]51.5
[/TD]
[/TR]
[TR]
[TD]Phải trả khác
[/TD]
[TD]72.0
[/TD]
[TD]
[/TD]
[TD]60.0
[/TD]
[/TR]
[TR]
[TD]Tổng nợ ngắn hạn
[/TD]
[TD]$247.0
[/TD]
[TD]
[/TD]
[TD]$201.5
[/TD]
[/TR]
[TR]
[TD]Trái phiếu dài hạn
[/TD]
[TD]150.0
[/TD]
[TD]
[/TD]
[TD]150.0
[/TD]
[/TR]
[/TABLE]