Tài liệu Bài tập kinh doanh Ngoại hối

Bài tập KD Ngoại hối

PHẦN II : BÀI TẬP (5 điểm) :

Ngân hàng A yết giá :

Spot (USD/GBP) : 1.8240 – 1.8250 (GBP là đồng tiền yết giá)

6-month Forward : 23 – 14

Một nhà nhập khẩu Anh sẽ phải thanh tóan tiền hàng nhập khẩu là 3,000,000 USD vào 6 tháng nữa và anh ta muốn sử dụng hợp đồng kỳ hạn với Ngân hàng A để bảo hiểm rủi ro tỷ giá.

1. Anh ta đang đối mặt với rủi ro gì ? Hãy phân tích rõ.

2. Anh ta sẽ sử dụng hợp đồng kỳ hạn như thế nào để bảo hiểm rủi ro tỷ giá cho khỏan thanh tóan nhập khẩu 3,000,000 USD sẽ trả vào 6 tháng tới ? Tính số tiền bằng GBP anh ta phải chi ra khi sử dụng hợp đồng kỳ hạn.

3. Nếu vào thời điểm hợp đồng đến hạn sau 6 tháng nữa, tỷ giá giao ngay trên thị trường là 1.8204 - 1.8212 USD/GBP, hãy cho biết anh ta sử dụng hợp đồng kỳ hạn là có hiệu quả hay không ? Giải thích.

4. Trong trường hợp tỷ giá giao ngay trên thị trường vào thời điểm hợp đồng đến hạn là 1.8204 - 1.8212 USD/GBP, hãy tính mức lãi (hoặc lỗ) cho nhà nhập khẩu khi sử dụng hợp đồng kỳ hạn đối với khỏan thanh tóan nhập khẩu 3,000,000 USD.